Modelando o prêmio pelo cambial através de modelos garch-m existe viés no mercado cambial brasileiro de forward?

AUTOR(ES)

Iuamoto,Rogério Iwao

DATA DE PUBLICAÇÃO

02/02/2009

RESUMO

O presente estudo demonstra que o mercado brasileiro cambial de forward reflete adequadamente a visão dos economistas – obtida junto a pesquisas de mercado realizadas periodicamente pelo Banco Central do Brasil – quando se modela o prêmio pelo risco cambial através de modelos auto-regressivos condicionais generalizados de heteroscedasticidade na Média (GARCH-M).

ASSUNTO(S)

economia prêmio pelo risco cambial pesquisas de mercado modelos garch-m viés do mercado forward prêmio pelo risco cambial – modelos garch-m – viés do mercado forward – pesquisas de mercado

Documentos Relacionados

• Estimando o prêmio de mercado brasileiro
• Fast forward?
• Volatilidade e Previsão de Retorno com Modelos de Alta Frequência e GARCH: Evidências para o Mercado Brasileiro
• Hedged interest parity: ensaios sobre o prêmio pelo risco cambial com uso de opções
• Testando o CAPM no mercado acionário brasileiro utilizando GARCH Multivariado entre 1995 e 2012